一、灯塔工厂基础定义、来历、作用及我国规模

（一）定义

“灯塔工厂”被誉为“世界上最先进的工厂”，指的是通过大规模应用物联网、人工智能、区块链、云计算、机器人等先进技术，在生产效率、资源利用率、可持续发展能力上取得突破性提升的制造业企业。

（二）来历

“灯塔工厂”概念由世界经济论坛（WEF）与麦肯锡公司于2018年联合提出，旨在甄选和表彰全球制造业数字化、智能化转型的标杆。

评选流程包括：

工厂申请

严格审核

专家评议

结果公布

确保评选的透明性、公正性与权威性。

（三）作用

推动制造业转型升级

为全球制造业数字化、智能化转型提供示范标杆，助力工业4.0战略落地。

推动制造业向高端化、智能化、绿色化方向发展。

带动产业链升级

推动上下游企业技术改造，完善工业互联网生态。

优化劳动力市场结构，催生数据分析师、智能设备工程师等高技能岗位需求。

助力碳中和目标

通过绿色能源应用、智能废弃物管理等技术，探索全球碳中和的实践路径，提升企业社会责任形象。

（四）我国规模

数量领先全球

截至目前，我国“灯塔工厂”数量约72-74家，占全球总数的42%-43%，位居全球首位。

行业覆盖广泛

涉及电子、汽车、化工、纺织、家电、新能源、轨道交通等多个领域。

拥有全球首家液态奶、风能设备、核电、煤矿机械和轨道交通设备“灯塔工厂”。

产业基础雄厚

我国制造业规模连续14年全球第一，拥有联合国产业分类中全部工业门类，为“灯塔工厂”发展提供坚实的产业链基础。

二、欧洲灯塔工厂发展历程

1. 2000年以前：基础数字化探索期

代表技术：计算机辅助设计（CAD）、计算机辅助制造（CAM）。

代表实践：意大利企业推广柔性制造系统（FMS），替代传统的大批量生产，初步实现生产效率提升与成本降低。

2. 2000年-2015年：系统性数字化试点期

代表技术：企业资源计划（ERP）、制造执行系统（MES）。

代表实践：部分企业整合管理系统，打破数据孤岛，实现生产数据的初步集成与共享，为后续智能化升级奠定基础。

3. 2015年至今：成熟推广与智能化深化期

代表技术：大数据、人工智能、工业互联网。

代表实践：欧洲制造业全面加速转型，以“灯塔工厂”为目标，构建高度灵活、智能高效的生产体系，推动技术从试点向规模化落地。

三、灯塔工厂题材定位、本质及市场逻辑分析

（一）题材级别与本质

题材级别：高级别核心题材

“灯塔工厂”建设是工业4.0时代制造业数字化、智能化转型的必然要求，与我国“十四五”规划中“推动制造业高端化、智能化、绿色化”主线高度契合，预计将延续至“十五五”周期。

具备长期政策支撑与产业发展逻辑，是值得重点关注的高级别核心题材。

本质：制造业全价值链的数字化重构

灯塔工厂不仅是技术堆叠，而是通过数据驱动决策、柔性化生产、可持续发展的深度融合，实现生产、研发、供应链、客户服务等全价值链的效率提升与模式创新。

（二）“卖铲子”逻辑与市场规模

“卖铲子”逻辑：工业软件与工业AI Agent是核心受益领域

工业软件：

将工艺经验、业务流程等工业知识以软件形式封装迭代，是灯塔工厂数字化改造的核心工具。例如生产管理、供应链协同类软件。

工业AI Agent：

与工业软件结合形成“软件+AI”的数字化解决方案，可实现生产流程动态优化、设备预测性维护等高级功能，是智能化升级的关键赋能者，属于“卖铲人”角色。

市场规模：增量空间明确，产业处于爆发前期

单厂改造成本：

以美的集团为例，其数字化转型整体支出达170亿元，孵化4家全球灯塔工厂及10家内部灯塔工厂。按每家灯塔工厂约5亿元智能化改造成本测算，“十五五”期间若新增100家，对应增量市场近500亿元。

行业整体规模：

到2030年，中国工业软件市场规模预计将突破5000亿元，年复合增长率超20%。随着灯塔工厂数量扩容与传统工厂改造需求释放，市场将持续高速增长。

相关公司：

一、华为产业链相关企业

1. 能科科技

业务方向：

聚焦工业互联网与智能制造，提供数字化转型整体解决方案，涵盖智能产线规划、工业软件定制、设备联网等服务。

与灯塔工厂关联：

依托华为技术生态，在工业软件与AI融合应用上具备优势。

能帮助“灯塔工厂”实现生产数据的实时分析与流程优化，满足高效协同与智能决策的需求。

投资逻辑：

工业互联网与智能制造是“灯塔工厂”建设的核心方向，能科科技在工业软件定制与设备联网领域的技术能力，使其成为灯塔工厂改造的重要服务商。

2. 赛意信息

业务方向：

深耕制造业数字化，以企业级ERP软件实施为核心，延伸至供应链管理、MES等领域。

与灯塔工厂关联：

作为华为ERP领域的重要合作伙伴，可为“灯塔工厂”提供财务、生产、供应链一体化的数字化平台。

能解决多系统数据不通问题，支撑工厂端到端价值链优化。

投资逻辑：

ERP与MES是灯塔工厂数字化的基础设施，赛意信息的ERP实施经验和华为合作背景，使其在灯塔工厂建设中具备较强竞争力。

二、富士康产业链相关企业

1. 鼎捷数智（鼎捷软件）

业务方向：

专注于制造业ERP、MES、PLM等工业软件研发与实施，尤其在电子制造领域经验丰富。

与灯塔工厂关联：

深度服务富士康等电子制造龙头，熟悉灯塔工厂在柔性生产、多品种小批量订单处理上的需求。

可提供定制化的生产管理软件与数字化咨询服务，帮助工厂提升订单交付效率与产品质量稳定性。

投资逻辑：

电子制造是灯塔工厂的重要应用领域，鼎捷数智在富士康等头部客户中的深度绑定，使其在灯塔工厂推广中占据先发优势。

三、工业软件龙头企业

1. 用友网络

业务定位：

国内企业级软件龙头，核心产品涵盖ERP、云服务、工业互联网平台等，客户覆盖制造业各细分领域。

核心优势：

具备全价值链数字化服务能力，能为灯塔工厂提供从研发、生产到营销、服务的一体化解决方案。

在大型企业复杂场景下的软件集成与定制能力突出。

投资逻辑：

用友网络的ERP与工业互联网平台能力，能够满足灯塔工厂对全流程数字化的需求，未来市场空间广阔。

2. 中控技术

业务定位：

聚焦工业自动化与智能制造，核心产品包括DCS（集散控制系统）、工业软件、智能装备等，深耕流程工业（如化工、石化）。

核心优势：

在流程型灯塔工厂的自动化控制与生产优化上具备技术壁垒。

DCS与工业软件结合，可实现生产过程精准控温、能耗监测等功能，助力工厂提升资源利用率与可持续发展能力。

投资逻辑：

流程工业是灯塔工厂的重要应用领域，中控技术凭借其在自动化控制领域的技术优势，有望在行业智能化升级中持续受益。

3. 宝信软件

业务定位：

依托宝武集团，聚焦钢铁、有色金属等重工业领域的工业软件与工业互联网平台，同时布局IDC业务。

核心优势：

对重工业灯塔工厂的生产工艺与痛点理解深刻。

可提供钢铁行业定制化的MES系统、智能仓储管理软件，帮助高耗能工厂实现节能降耗与生产效率提升。

典型案例：覆盖钢铁行业灯塔工厂改造。

投资逻辑：

钢铁等高耗能行业的智能化改造需求迫切，宝信软件在重工业领域的深厚积累，使其成为灯塔工厂建设的重要参与者。

4. 东土科技

业务定位：

专注于工业互联网通信设备（如工业交换机）与工业软件，核心产品服务于智能制造的“设备联网”与“数据传输”环节。

核心优势：

是灯塔工厂实现设备互联互通的关键服务商。

工业交换机产品能保障生产数据实时、稳定传输，为AI分析、远程监控等功能提供网络基础，适配工厂智能化改造的底层通信需求。

投资逻辑：

工业互联网是灯塔工厂的底层基础设施，东土科技在工业通信领域的技术优势，使其在灯塔工厂建设中具有不可替代的地位。